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苹果发行28亿欧元债券 利率创新低

电子商务 2014-11-05 13:44:56 转载来源: 网络整理/侵权必删

站长搜索讯 11月5日消息,据《福布斯》网站报道,周二苹果在欧洲首次发行了欧元债券,这次发行包括8年期和12年期债券,总额为28亿欧元(约合35亿美元)。8年期债券的票面利率为1.082%,而12年期为1.671%

站长搜索讯 11月5日消息,据《福布斯》网站报道,周二苹果在欧洲首次发行欧元债券,这次发行包括8年期和12年期债券,总额为28亿欧元(约合35亿美元)。8年期债券的票面利率为1.082%,而12年期为1.671%。

根据Dealogic的数据,苹果债券的利率低于一些欧元区国家,并低于所有相同到期时间的欧元公司债券。管理着5500亿美元资产的Aberdeen资产管理公司信用分析师安德鲁・博斯蒂克(Andrew Bostick)表示:“每个人都知道苹果,苹果发行债券会吸引更多参与者,这使得他们可以降低成本。”

博斯蒂克称,他的公司考虑购买苹果债券。穆迪投资者服务将苹果债券评为Aa1级,标准普尔给出AA+级,为第二高的信用评级。苹果债券利率也打破了可口可乐原先创下的最低记录,9月在类似的发行中可口可乐发行了利率为1.2%的8年期债券。Dealogic的数据显示,与制药公司赛诺菲和默克公司一样,可口可乐12年期债券利率也是1.9%。

苹果债券的利率低于西班牙和意大利等国家发行的国债利率,不过依然高于德国政府发行的债券利率:8年期仅为0.5%。Schroder投资管理公司固定收益基金经理阿历克斯・斯图亚特(Alix Stewart)表示:“苹果有着高质量信用,收益率比政府债券高在低收益环境中更有吸引力。”她称,将考虑购买一些苹果债券。

欧洲地区央行将利率保持在接近0的水平,并采取一系列措施振兴经济,这使得欧洲的借贷成本很低。Markit指数显示,非金融公司发行的欧元债券的平均收益率为1.5%,接近历史最低水平,而美元债券借贷成本为3.93%。

周一苹果与投资者谈论了债券发行问题,并称将收益用于企业一般用途,如回购股票和分红。Aberdeen的博斯蒂克表示:“苹果遭到股东要求现金回报的巨大压力。”有个问题是:苹果现金多数来自海外,如果将资金转回国内需要支付高昂的税金。利用低利率环境发行债券,对苹果来说是向股东回报现金更廉价的途径。

以前苹果发行债券的规模往往非常大,而且给投资者的收益相对低。Dealogic的数据显示,苹果在4月发行了120亿美元债券,去年还发行了170亿美元债券,为历史上最大规模的企业债券发行。4月的发行吸引了投资者超过400亿美元的申购单。当时苹果3年期债券利率为1.068%,30年期债券利率为4.483%,略高于美国政府债券。

此次苹果债券发行的承销银行是德意志银行和高盛公司。(木秀林)

标签: 苹果 发行 28亿 欧元 债券 利率 新低


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